300조 달러 규모의 전환을 헤쳐나가기: 온체인 인프라가 금융 및 운영 가치를 재편하는 방법

전 세계 금융 환경은 실물 자산(RWA) 토큰화의 채택 증가와 첨단 온체인 금융 인프라의 출현으로 특징지어지는 심오한 변화를 겪고 있습니다. CyphaLab의 새로운 플랫폼과 같은 개발로 강조되는 이러한 변화는 자본 시장 파편화와 같은 오랜 과제를 해체하고 전통 금융(TradFi) 부문 내의 상당한 운영 비효율성을 해결하는 것을 목표로 합니다. 기관들이 이 기념비적인 "300조 달러 규모의 TradFi 전환"을 헤쳐나감에 따라, 이러한 혁신이 핵심 금융 및 운영 가치 동인(비용, 현금 흐름, 마진, 생산성 및 성장)에 미치는 영향을 이해하는 것이 비즈니스 리더들에게 가장 중요해집니다. 이 보고서는 이러한 인프라가 이러한 중요한 영역 전반에 걸쳐 상당한 가치를 어떻게 창출할 수 있는지 분석합니다.

운전자본 최적화

온체인 금융 인프라의 도입과 실물 자산의 토큰화는 운전자본 최적화를 위한 중요한 기회를 제공합니다. 전통적인 자본 시장은 종종 파편화되어 있어 결제 주기가 길어지고 거래 상대방 위험을 완화하기 위해 상당한 담보가 필요합니다. 온체인 솔루션을 활용함으로써 거래 결제에 필요한 시간을 획기적으로 단축할 수 있어, 며칠 동안 묶여 있을 자본을 확보할 수 있습니다. 또한, RWA 토큰화는 이전에 비유동적이었던 자산의 분할 및 유동성 증가를 가능하게 하여, 담보 또는 거래 가능한 수단으로 더 쉽게 사용할 수 있도록 합니다. 이러한 향상된 자본 회전율과 개선된 자산 활용은 "300조 달러 규모의 TradFi 전환"에 참여하는 금융 기관 전반에 걸쳐 운전자본의 보다 효율적인 배포에 직접적으로 기여합니다. 더 넓은 범위의 자산에서 가치를 창출하고 거래 완결성을 가속화하는 능력은 조직의 재무 민첩성과 자원 할당을 근본적으로 개선합니다.

운영 효율성

새로운 온체인 금융 인프라는 파편화된 자본 시장에 만연한 "주요 운영" 문제를 명시적으로 목표로 합니다. 전통적인 시스템은 종종 복잡한 다자간 조정 프로세스, 수동 데이터 입력 및 분리된 데이터베이스에 의존하며, 이 모든 것이 비효율성과 오류에 기여합니다. 온체인 기술은 본질적으로 공유되고 불변하며 투명한 원장을 제공하여 이러한 프로세스 중 많은 부분을 자동화할 수 있습니다. 여기에는 거래 실행 간소화, 거래 후 결제 단순화, 내장된 스마트 계약을 통한 규정 준수 확인 강화가 포함됩니다. 그 결과 수동 노동이 크게 줄어들고, 운영 오류가 감소하며, 처리 시간이 단축됩니다. 금융 기관의 경우, 이는 더 효율적인 운영, 관리 간접비 감소 및 향상된 대응력으로 이어져, 일상적인 조정에서 더 높은 가치의 분석 및 전략적 활동으로 자원을 재배치할 수 있게 합니다. 온체인 시스템의 본질적인 투명성과 감사 가능성은 또한 더욱 강력하고 효율적인 운영 프레임워크에 기여합니다.

비용 절감

온체인 인프라를 통해 자본 시장 파편화를 해결하는 것은 비용 절감을 위한 상당한 길을 제공합니다. 현재의 파편화된 환경은 종종 여러 중개자를 필요로 하며, 각 중개자는 금융 거래에 수수료와 관리 비용을 추가합니다. 온체인 솔루션은 특정 프로세스에서 중개자를 제거하여 특정 기능에 대한 제3자 수탁기관 또는 청산소에 대한 의존도를 줄일 수 있습니다. 또한, 이전에 논의된 바와 같이 운영 작업의 자동화는 인건비를 직접적으로 낮추고 오류 감지 및 수정과 관련된 비용을 최소화합니다. 더 빠른 결제 시간은 또한 금융 기관의 자본 보유 비용을 줄여주는데, 이는 더 적은 자본이 장기간 예비되어야 하기 때문입니다. 금융 산업이 "300조 달러 규모의 TradFi 전환"을 헤쳐나감에 따라, 더 적은 단계, 더 낮은 수수료, 더 높은 정확성으로 거래를 실행하는 능력은 온체인 인프라를 자본 시장에서 사업을 수행하는 전반적인 비용을 낮추는 강력한 도구로 자리매김하게 합니다.

조직 생산성

온체인 금융 인프라로의 전환은 금융 기관 내에서 업무 수행 방식을 변화시킴으로써 조직 생산성에 직접적이고 긍정적인 영향을 미칩니다. 파편화된 자본 시장과 관련된 반복적이고 관리적인 작업을 자동화함으로써 직원들은 수동 데이터 입력, 조정 및 문제 해결에서 벗어날 수 있습니다. 이는 인적 자본을 보다 분석적이고 고객 대면적이며 혁신적인 역할로 전략적으로 재배치할 수 있게 합니다. 공유 원장에서 실시간으로 투명한 데이터를 사용할 수 있게 됨으로써 의사 결정자들은 정확한 정보에 더 빠르게 접근할 수 있게 되어 더 빠르고 정보에 입각한 전략 계획을 촉진합니다. 운영 병목 현상 감소와 워크플로우 간소화는 팀이 기존 자원으로 더 많은 것을 달성할 수 있음을 의미하며, 전반적인 생산량과 효율성을 향상시킵니다. 이는 조직이 빠르게 진화하는 금융 생태계에서 더 민첩하고 반응적으로 행동할 수 있도록 지원합니다.

현금 흐름 최적화

현금 흐름 최적화는 새로운 온체인 금융 인프라 및 RWA 토큰화 채택에서 파생되는 중요한 이점입니다. 전통적인 시장에서 많은 자산 클래스의 다일 결제 주기는 현금 흐름을 크게 방해하여 유동성을 묶어두고 자금 가용성을 지연시킬 수 있습니다. 거의 즉각적인 결제를 위해 설계된 온체인 시스템은 현금 흐름을 극적으로 가속화하여 재투자 또는 기타 운영 요구 사항을 위해 자금을 더 빨리 사용할 수 있도록 보장합니다. 더욱이, 실물 자산의 토큰화는 이전에 비유동적이었던 보유 자산을 거래 가능한 디지털 토큰으로 전환하여, 묶여 있던 자본을 효과적으로 해제하고 조직의 전반적인 유동성 포지션을 향상시킬 수 있습니다. 이러한 개선된 자금 회전율과 유동 자산에 대한 접근성 증가는 금융 기관에 현금 자원에 대한 더 큰 유연성과 통제력을 제공하며, 이는 자본 효율성이 가장 중요한 "300조 달러 규모의 TradFi 전환" 기간 동안 특히 중요합니다.

고성장 기회

"300조 달러 규모의 TradFi 전환" 자체는 엄청난 고성장 기회의 지형을 나타내며, 새로운 온체인 금융 인프라는 핵심적인 조력자로 자리매김하고 있습니다. "자본 시장 파편화"를 해결함으로써 이 기술은 금융 기관에 이전에 접근할 수 없었거나 비효율적이었던 시장을 열어줍니다. 특히 RWA 토큰화는 완전히 새로운 투자 상품 및 서비스의 생성을 가능하게 하여 더 넓은 범위의 투자자와 자산 클래스에 시장 접근성을 확장합니다. 여기에는 고가 자산의 부분 소유권이 포함되며, 이는 투자를 민주화하고 새로운 고객층을 유치할 수 있습니다. 이 분야의 초기 채택자와 혁신가들은 빠르게 확장하는 부문에서 상당한 시장 점유율을 확보할 수 있습니다. 통합되고 투명한 인프라를 통해 더 넓은 범위의 자산과 참여자를 효율적으로 온보딩하고 관리하는 능력은 이 진화하는 금융 패러다임에서 운영을 확장하고 상당한 수익 성장을 이끄는 기반을 제공합니다.

고마진 기회

첨단 온체인 금융 인프라의 배포와 RWA 토큰화로의 추진은 또한 미래 지향적인 금융 기관에 상당한 고마진 기회를 제공합니다. 이 새로운 기술을 기반으로 구축된 더 효율적이고 투명하며 혁신적인 금융 상품을 가장 먼저 제공함으로써 기업은 프리미엄 가격을 책정할 수 있습니다. 운영 효율성 및 중개 수수료 감소를 통해 달성되는 본질적인 비용 절감은 새로운 서비스를 더 낮은 서비스 제공 비용으로 제공할 수 있음을 의미하며, 이는 이윤 폭을 확대합니다. 더욱이, "자본 시장 파편화"를 해결함으로써 기관들은 전통적이고 덜 효율적인 구조 내에서 여전히 운영되는 경쟁자들과 차별화되는 독특한 상품을 만들 수 있습니다. 이러한 경쟁 우위는 RWA 토큰화로 가능해진 새로운 고객층과 자산 클래스에 진출하는 능력과 결합되어, 조직이 가치의 불균형적인 점유율을 확보하고 급성장하는 디지털 자산 경제에서 우월한 수익성을 달성할 수 있도록 합니다.

출처: Business Insider Markets — https://markets.businessinsider.com/news/currencies/cyphalab-unveils-new-on-chain-financial-infrastructure-to-solve-capital-market-fragmentation-during-the-300-trillion-tradfi-transition-1036575449